Meta Platforms（META）将于10月21日周三公布第三季度业绩。在2026年第三季度财报发布前，BMO Capital分析师Brian Pitz重申对META股票的“持有”评级，目标价为580美元。这位五星分析师认同，Meta不断改善的AI产品动能正在增强其产品叙事。不过，他仍对商业化的规模和时点持谨慎态度，因为他预计，随着AI产品陆续推出，费用将会上升。
根据TipRanks追踪的逾12,500名分析师排名，Pitz位列第563名。他的一年期成功率为60%，每次评级的平均回报率为11.50%。
与此同时，华尔街预计Meta Platforms 2026年第三季度每股收益（EPS）为6.64美元。相比之下，该公司上年同期报告的GAAP每股收益为1.05美元，调整后每股收益为7.25美元（不含一次性税项支出）。市场预计其营收将增长约24%，至633.4亿美元。
BMO在第三季度财报前重申对META股票的“持有”评级
Pitz表示，尽管Muse的早期动能以及Connect硬件发布凸显了Meta在AI方面的进展，但这些进展并未消除市场对公司预计2026年和2027年资本开支分别为1,440亿美元和1,790亿美元所带来的回报担忧。他指出，Muse自9月8日发布以来，在美国的下载量已超过900万次，日活跃用户数（DAU）约为230万，早期采用情况稳健。不过，Pitz认为，在交易手续费形成规模之前，向每位用户每周提供1亿枚免费代币，可能会对短期利润率造成压力。
此外，Pitz对Meta近期推出的Muse Wonder和Muse Wonder Full表示鼓舞，认为这些产品似乎缩小了与前沿模型之间的差距，但他担心企业客户会以多快的速度准备好采用或切换。分析师还认同，任命Chirantan Desai提升了公司推进Meta Enterprise Platform雄心的可信度。尽管如此，他认为企业平台的采用可能并不容易，因为要从“高度根深蒂固的企业”客户手中争夺份额颇具难度。Pitz认为，Meta的AI战略在消费者市场上处于有利位置，背后支撑因素是其可向36亿日活跃用户进行交叉销售的机会。
Pitz总结称：“尽管Muse/模型改进让我们对AI产品化略微转向更积极，但我们仍希望看到清晰的商业化传导，以及对2027年预期成本路径的可见性。”
现在META股票值得买入吗？
总体来看，华尔街基于38个“买入”和6个“持有”评级，对Meta Platforms股票给出的共识评级为“强力买入”。META股票的平均目标价为828.28美元，意味着还有19.3%的上涨空间。
来源归因：本文内容基于TipRanks报道。
